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시작 2026-05-14 · 모의 벤치 KOSPI · 초기 자본 ₩100,000,000 · 실제 매매·체결 아님
누적 수익률
모의 벤치 대비
최대 낙폭
구성 조정
거인의 입장에서 본 구성
사고 렌즈. "어리석은 짓을 피하라"가 출발점이다. 인센티브 구조와 인지 편향이 결과를 만든다고 본다.
한국 구성의 의도. 가격 결정력과 글로벌 점유율이 명확한 한국 대표 기업으로 후보를 좁히는 농축형 모델로 구성한다.
원칙 번역. 가격 결정력과 재투자 활주로가 긴 사업을 점수에 가중하고, 보유 종목 수는 적게, 회전율은 매우 낮게 유지한다.
찰리 멍거 상세 보기실제 인물의 현재 보유 종목을 복제한 것이 아니다. 공개된 투자 원칙을 모델 규칙으로 해석한 것이다.
상위 보유의 근거
035420
NAVER
18.0%
테제. 검색·커머스·콘텐츠 생태계 전환비용
편입 근거. 국내 검색 점유율과 커머스 데이터 해자, AI 투자 여력 보유
005930
삼성전자
18.0%
테제. 복합 기술 플랫폼과 재무 안정성
편입 근거. 주기 산업이나 순현금·규모 해자가 손실 흡수력 제공
068270
셀트리온
13.0%
테제. 바이오시밀러 글로벌 판매망과 제품 포트폴리오
편입 근거. 복제 어려운 생산·허가 역량과 글로벌 유통망
000660
SK하이닉스
13.0%
테제. HBM 사이클의 핵심 공급자
편입 근거. AI 메모리 경쟁우위가 이익 질 개선으로 연결
리스크. 반도체 사이클 변동성은 비중 상한으로 관리
포트폴리오 구성
| 종목 | 티커 | 목표 비중 |
|---|---|---|
NAVER | 035420 | 18% -2.9% |
삼성전자 | 005930 | 18% -2.0% |
셀트리온 | 068270 | 13% -1.0% |
SK하이닉스 ⚠ 반도체 사이클 변동성은 비중 상한으로 관리 | 000660 | 13% +0.0% |
원화 현금·단기채 | CASH | 38% +1.0% |
